Asian Investing Summit 2020

NOTA DEL EDITOR: Esta idea de inversión es obtenida de una carta a los inversores de Argos Arca Global A. * * *…

Ryanair es líder de bajo coste en Europa con crecimiento, balance sólido y alto potencial de retorno. Un líder eficiente en el sector aéreo.

Minorista británico de bajo coste con alta rentabilidad y sólido plan de expansión, es una oportunidad de inversión en el actual entorno de consumo.

Zegona Communications: Invierte en telecomunicaciones con estrategia “Buy-Fix-Sell”. Tras el éxito en Telecable y Euskaltel, ahora impulsa Vodafone España.

¿Qué tiene Guy Spier en sus estanterías? Descúbrelo en este tour en sus oficinas de Aquamarine Capital.

DeepSeek, un modelo de IA chino, sacudió el mercado al demostrar alta eficiencia en entrenamiento.

La empresa belga ofrece soluciones integrales con alto crecimiento, márgenes sólidos y gran rentabilidad.

La gran carrera tecnológica la gana quien tenga más y mejor acceso a la red eléctrica, a los equipos de refrigeración y a la fabricación de semiconductores.

Líderes en distribución hotelera, corretaje de seguros, logística, software de construcción y envases de vidrio, y gestión aeroportuaria.

¿Por qué no necesitas ser brillante para ser buen inversor? El legendario value investor Arnold van den Berg te lo explica.

Seis teorías sobre la política arancelaria de EE. UU., desde el libre comercio hasta el plan maestro.

El sector de los CDMO (Compañías Especializadas en el Desarrollo y Fabricación por Contrato) presenta características atractivas para los inversores

NOTA DEL EDITOR: Esta idea de inversión es obtenida de una carta a los inversores de Valentum Asset Management. * * * flatexDEGIRO [ETR:…

El desarrollo de la IA es la gran revolución tecnológica de la década

Christopher Swasbrook es Managing Director de Elevation Capital. En esta entrevista, Chris comenta sobre su trayectoria como inversor.

Macom, líder en diseño y fabricación de semiconductores, se está beneficiando de su exposición al sector de las telecomunicaciones, específicamente de su relación con Starlink

El mercado de los tratamientos para la diabetes tipo 2 y la obesidad, liderado por los fármacos basados en la hormona GLP-1, presenta un crecimiento sin precedentes y ofrece oportunidades de inversión atractivas

Un checklist de inversiones puede servir como una herramienta para tomar decisiones objetivas y sin emociones.

Amadeus es un líder global en la industria de los viajes y el turismo, ofreciendo productos y soluciones tecnológicas a aerolíneas y agencias de viajes

TSMC parece estar en la mejor posición para dominar el mercado futuro de semiconductores.

Ori Eyal es Analista Financiero en Emerging Value Capital Management. En esta entrevista, explica su carrera como value investor global.

Evolutivamente estamos diseñados para seguir al grupo, lo que dificulta mantener un criterio propio en inversiones.

Estados Unidos se ha convertido recientemente en un importador neto de alimentos, principalmente de productos hortofrutícolas, azúcar y productos tropicales.

La compañía de supermercados portuguesa Jeronimo Martins ha experimentado una caída en el valor de sus acciones debido al desempeño débil de su cadena de supermercados polaca Biedronka

Todo el sector sigue cotizando a valoraciones muy atractivas, tanto en términos relativos como absolutos.

Phil Ordway, Portfolio Manager de Anabatic Fund, explica por qué es importante mantener liquidez y no estar invertidos al 100%.

En la asamblea 2025 de Berkshire Hathaway, Warren Buffett anunció su retiro como CEO y nombró a Greg Abel como su sucesor.

SKF es el mayor fabricante mundial de rodamientos, con presencia global y productos críticos para múltiples industrias.

La regulación de la IA en Europa busca proteger los derechos de los ciudadanos, pero podría frenar la innovación y competitividad europea en el campo de la IA.

Las semillas del próximo mercado alcista de la bolsa japonesa residen en los aproximadamente 18 billones de dólares en activos financieros líquidos.

Existe una tendencia creciente entre inversores particulares y profesionales a seguir el mercado sin considerar los fundamentales

La posible sucesión de Warren Buffett y las posibles modificaciones en los estatutos de Berkshire Hathaway podrían ser temas clave en el futuro

Christian Olesen, Portfolio Manager de Olesen Value Fund, habla sobre cómo hacer un seguimiento a las ideas de inversión a lo largo del tiempo.

Gerresheimer está experimentando una transición estratégica hacia un proveedor clave en el mercado de los medicamentos biológicos y GLP-1, lo que implica un aumento significativo en la calidad de su negocio y su potencial de crecimiento.

Airbus, debido a su dominio del mercado de aviones de fuselaje estrecho y la ausencia de competidores sólidos, se encuentra en una posición favorable para ofrecer crecimiento recurrente y alta rentabilidad a sus accionistas.

Northeast Banko cerró 2024 como otro año de resultados extraordinarios.

El “efecto tamaño” se observó en diversos sectores y mercados globales, no solo en el tecnológico.

Raphaël Moreau es Fund Manager en Amiral Gestion. En esta entrevista, explica cómo el crecimiento distorsiona el coste unitario de los productores de gas natural.

El mercado actual está sobrevalorado, con algunas compañías cotizando a múltiplos muy altos que pueden no ser sostenibles a largo plazo.

Stef es líder en logística de frío en Francia y está expandiéndose en Europa, con un crecimiento histórico rentable y sostenido.

La tesis de inversión en Zegona se basa en el valor de las sociedades de infraestructuras de redes fijas y la estructura de la participación de Vodafone en el accionariado.

Expedia ha mejorado significativamente su propuesta estratégica bajo el liderazgo de su nuevo CEO, pasando a un modelo de tres marcas diferenciadas y unificando sus plataformas tecnológicas, lo que ha resultado en una mayor eficiencia y rentabilidad.

Michael Melby, CFA, Fundador y Portfolio Manager de Gate City Capital Management, explica cómo generar ideas de inversión en microcaps.

La valoración actual de Kaspi, con un P/E de alrededor de 8x, se considera atractiva dado su crecimiento y potencial futuro.

Los movimientos del mercado se deben más a causas inherentes a la naturaleza de los inversores que a impactos de noticias externas.

NOTA DEL EDITOR: La siguiente entrevista fue realizada en 2024. * * * Tuvimos el placer de entrevistar a Gwen Hofmeyr, fundadora…

El nuevo tratamiento para la obesidad de Novo Nordisk, CagriSema, aunque no alcanzó las expectativas iniciales, todavía tiene el potencial de fortalecer la posición de la compañía

BRP es una empresa líder en la industria de deportes motorizados con una larga historia de innovación y un equipo directivo experimentado.

Isaac Schwartz, Portfolio Manager de Robotti & Company, habla sobre la inversión macro, análisis técnico y value investing.

La brecha entre la valoración de las small-mid y large caps estadounidenses no ha hecho más que aumentar en los últimos doce meses.

Brenntag SE es el líder mundial en distribución de productos químicos e ingredientes, con una red global y alta complejidad operativa que crea barreras de entrada.

Conoce las principales posiciones de SIH BrightGate Global Income Fund al cierre de 2024

Los aranceles al petróleo canadiense serían contraproducentes para EE.UU. debido a su dependencia de este suministro

Michael Mauboussin sobre en qué se deben fijar los inversores: ¿márgenes o ingresos?

Salmón Mundi Capital mantiene una estructura defensiva debido a la desconexión entre la economía real y los mercados.

Tortilla Mexican Grill y Cake Box Holdings presentan oportunidades de crecimiento y expansión.

La a creación de dinero por parte de bancos centrales y gobiernos está provocando una pérdida de valor en las monedas.

Noah Holdings y Pluxee son oportunidades infravaloradas en el mercado.

Ian Clark, Managing Partner de Dichotomy Capital, explica y da un ejemplo de la sobrecapacidad en los ciclos de los commodities.

El sector automoción europeo presenta un potencial subestimado en términos de su capacidad de adaptación, innovación y diversificación geográfica y de productos.

En el 3T 2024, EQUAM Capital ha invertido en Midwich Group y la española Millenium Hospitalty

Exploración del auge de la IA: inversiones, desafíos y oportunidades. Análisis del impacto en mercados de semiconductores, centros de datos y servicios en la nube.

El value investor legendario Jean-Marie Eveillard habla sobre una conversación que tuvo con Seth Klarman.

Las empresas japonesas están experimentando un notable crecimiento en la generación de beneficios y flujo de caja libre

Es necesario tener fortaleza mental para mantenerse fiel a un proceso de inversión que, a veces, parece dejar de funcionar.

La producción agrícola mundial se ha multiplicado, principalmente en el Sur global, desafiando el uso sostenible de recursos para garantizar la seguridad alimentaria.

ALA Corporation, proveedor italiano de servicios de cadena de suministro para industrias aeroespacial y defensa, experimenta crecimiento orgánico y financiero gracias a la expansión y adquisiciones estratégicas.

LSL Property Services tiene grandes oportunidades de crecimiento en sus segmentos de valoraciones y tasaciones.

A pesar de que la mayoría de los índices bursátiles están en máximos históricos, ciertos sectores como el automoción están experimentando caídas significativas en Europa.

Con un crecimiento proyectado del 8% anual y márgenes estructurales del 17-18%, Intercos se posiciona como un aliado clave en la industria de la belleza.

John Lambert, Investment Manager en GAM, explica la importancia de los planes a medio plazo del equipo directivo en las compañías japonesas.

La crisis inmobiliaria, la debilidad financiera y el parón económico en China han llevado a un importante impacto en el mercado bursátil de Hong Kong.

Eurazeo, empresa francesa de gestión de activos, planea crecer un 10% en activos bajo gestión y vender el 80% de sus inversiones directas en 3 años.

La liquidez en el mercado está aumentando y está impulsando el interés por las Small Caps.

Abaco Capital destaca el enfoque estratégico y las perspectivas de crecimiento a medio plazo de Burford Capital y Litigation Capital Management.

La burbuja financiera en Japón en los años 80 y su posterior colapso demuestran los riesgos de una mala asignación de recursos y degradación de liquidez.

NOTA DEL EDITOR: Alejandro Garza Salazar, CIO y portfolio manager de AZTLAN Equity Management, presenta su tesis de inversión sobre Protector Forsikring,…

La dependencia de un solo proveedor de tierras raras, como China, plantea riesgos significativos para la cadena de suministro global.

Smartcraft ofrece un servicio SaaS en expansión. Con márgenes elevados y crecimiento constante, es una inversión atractiva en digitalización.

La concentración del mercado bursátil estadounidense ha aumentado significativamente en años recientes, pero existen precedentes históricos similares.

En Extremistán, un pequeño porcentaje de eventos o inversiones puede ser responsable de la mayoría de los impactos o rendimientos.

Asbury Automotive es una inversión atractiva debido a su sólido modelo de negocio, protección por leyes de franquicia y excelente equipo directivo.

Topps Tiles ofrece un margen de seguridad atractivo con un dividendo sostenible y elevado; Inditex es una empresa excelente, con capacidad de adaptación y crecimiento sostenido

El enfoque de sistemas energéticos y ecológicos aplicado a las empresas puede identificar oportunidades de generación de alpha en industrias maduras y sostenibles.

La empresa Basic-Fit, líder en gimnasios de bajo costo en Europa, presenta una oportunidad de inversión atractiva.

Liberty Global cotiza con un descuento significativo frente al valor de sus inversiones, lo que representa una oportunidad para los inversores.

Los modelos de gestión de carteras y valoración de activos financieros modernos son simplificaciones de la realidad y no deben ser utilizados ciegamente para la toma de decisiones de inversión.

Ken Shubin Stein, experto en inversiones y medicina, comparte su experiencia en la gestión de inversiones en valor.

La sobrevaloración del mercado puede llevar a correcciones significativas, como se observó en la burbuja puntocom y durante la pandemia del COVID-19.

Estamos entrando en la fase de calma del ciclo de liquidez, tras haber salido de la fase de rebote.

Zoetis se destaca como líder en la industria farmacéutica animal, con un sólido historial de crecimiento en ventas, beneficios y márgenes.

Las inversiones para crear centros de computación en la nube representan una barrera de entrada considerable.

Anuj Didwania, Fund Manager de Redart Capital Advisors, comparte los factores competitivos de las industrias de Freight Forwarding y Logistics.

La teoría prospectiva de Kahneman y Tversky explica cómo las personas toman decisiones financieras.

Se espera que Almirall duplique sus ventas y beneficio operativo en los próximos años, lo que podría impulsar discusiones sobre la escala del negocio y posibles combinaciones corporativas para crear valor.

NOTA DEL EDITOR: El siguiente texto es un extracto de una carta trimestral de Invexcel Patrimonio. * * * Vivimos tiempos en los que…

La IA basada en modelos inductivos como Chat GPT está revolucionando múltiples sectores, especialmente las acciones tecnológicas de gran capitalización.

Adam Crocker, fundador de Logbook Investments, nos platica cómo es su proceso para anotar sus ideas de inversión.

Medikit comercializa catéteres patentados con un margen EBITDA del 28% y ventas internacionales en crecimiento.

Una buena empresa no siempre es una buena inversión si su valoración es demasiado alta.